2008年初，台灣銀行界盛傳一檔神秘的私募基金，這檔基金多年來淨值只漲不跌，而且幾乎沒有波動度，當時，曼氏期貨聯席董事尤昭文也是被推銷的對象之一。事後回想起來才發現，原來這檔基金正是馬多夫詐騙集團發行出來的。「天下沒有白吃的午餐，穩賺不賠的生意必有詐！」躲過一劫的尤昭文慶幸說道。
對台灣投資人來說，期貨基金過去也像私募基金、避險基金一樣披著神秘的面紗，投資人一聽到「期貨」兩個字，直覺反應就是高風險、高波動。
然而，事實上，就在2008年金融海嘯幾乎讓股票、債券基金全軍覆沒時，期貨基金卻大放異彩，據瑞士信貸去年10月的統計，管理期貨基金指數是金融海嘯中唯一正報酬的指數；一直到12月也都持續有一成五的正報酬！但期貨基金的波動度並不比股票基金波動度來得高。
國泰投信期貨分析師章錦正指出，一般人誤解期貨基金槓桿高，所以風險大。
但其實「有槓桿」功能不一定要用槓桿。而且當趨勢偏空時，沒有辦法作空的基金反而風險更大。事實上，期貨信託基金多半不會過度使用槓桿，而是使用保證金的特性，用10元去做原本需花100元的事，剩下的90元配置固定收益資產，賺取無風險收益。
也因為期貨基金多空可作，因此期貨基金的主要策略之一就是「順勢交易」。不用預設立場，而是當價格趨勢向上時就作多，趨勢往下時就作空，反而可避掉一般投資人「停利不停損」的缺點。
章錦正表示，期貨基金躲過金融海嘯的秘訣跟許多投資大師的獲利秘訣是一樣的。「當交易不順時，減少風險靠的是平掉損失的交易，而不是平掉獲利的交易。」期貨交易大師施瓦格道。「永遠要賣出損失的交易，保留獲利的交易。」Livermore在股票作手回憶錄一書中說道。
不過，「順勢交易」就代表必須要有一個趨勢才能交易，因此期貨的罩門就是「沒有趨勢」，也就是不多不空。但就期貨基金而言，章錦正指出，通常一檔期貨基金裡會有多種配置，包括貨幣、債券、股票、能源、金屬、利率、農產品、信貸等等，不可能所有的標的在同一時間都不漲不跌，因此透過資產配置可避掉這個風險。
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