儘管今年以來包括台股在內的全球資本市場普遍勁揚，照理進場扣款買基金的人應會增加，但根據投信投顧公會最新統計，今年5月國人定期定額扣款買基金的人數及金額都比去年底少。
即使在台股今年以來迄5月底，漲點達2299點漲幅達50％的激勵下，純看5月國內投資股票型基金定期定額扣款也僅25.74萬人，只較去年12月的25.4萬人微幅成長。該現象與全球股市和台股今年以來一路勁揚的走勢明顯脫鉤，顯示平時發揮螞蟻雄兵力量的大眾，對未來景氣復甦仍保守縮手。
以去年5月份來講，當月定期定額戶勁揚到62.74萬人的高峰，但在隨後爆發雷曼兄弟等全球金融事件及衍生而來的經濟大蕭條，投資眾全面大退場，到去年底扣款人數急退至剩下47.82萬人，短短7個月遽減14.92萬人。今年1月，單月扣款數更是一口氣大降10.53萬人至剩下37.29萬人，創下去年以來新低。直到今年台股及全球資本市場反彈，定期定額扣款人數才回籠，不過，迄今均尚未超越去年12月的47.82萬人次規模。
銀行財富管理部門主管分析，從上述定期定額扣款戶人數的消長變化，凸顯幾個重要的理財趨勢徵兆，值得關注：一、散戶仍嚴控手上現金部位，對景氣復甦依舊質疑觀望。這與去年以來民眾資產大縮水，能再擴張投資的實力受損有關。此外，大家去年套怕了，因此今年的操作策略普遍都是解套或小賺就先出場。
二、2月以來單月扣款戶始終維持在46萬至47萬餘人之間，3月以來單月扣款金額也停滯在25億元至27億元之間，較去年12月底的單月扣款金額25.9億元相差不大，未見明顯擴大突破，大家原本引頸期盼資金行情能大舉推升資本市場的樂觀預期，似有待繼續觀察評估。
三、散戶依舊抱持跌勢想攤平、漲勢反縮手的操作心態。去年台股在11月落底，但定期定額戶還在持續大退場。去年9至10月，台股和全球股市都急殺，當時總體定期定額單月總額還有30至33億元水準，但3月以來全球股市和台股一路大漲，單月扣款總額卻停留在26億元上下，與去年12月的25.9億元相差不多。
對此，理財投資專家認為，定期定額扣款的散戶不容易判別跌勢、漲勢及轉折點。但是，民眾還是要經常檢視手上基金的操作績效，如果一直牛皮落後整體市場，民眾就該斷然汰換所投資的基金或出場暫觀望。
以上內容純供本部落格網友參考，讀者應明瞭其參考性，審慎考量本身之投資風險，使用者若依本資料投資發生損失須自行負責，本部落格對資料內容錯誤、更新延誤不負任何責任y
留言列表
