魏喬怡／台北報導
十一、十二月以來，銀行財富管理部最熱門基金莫過於海外平衡型基金！由於近來全球股市單日漲跌幅度都加大，明顯看出投資人風險意識上升，更注重核心配置。
中國信託投資顧問中心經理廖亭亭表示，十月份起針對短線投資人已陸續叫出一些短線漲多的基金，如：黃金、能源、新興亞洲、東協基金等。雖然這些市場在二○○八年還是有續強的可能，但由於短線已漲多，建議投資人可先落袋為安。
廖亭亭指出，十二月市場不確定因素還是很多。未來聯準會不管降不降息都將為市場投下震憾彈，萬一沒降息，恐引起失望賣壓；萬一有降息，似乎又暗示著利多出盡。因此為了預防市場震盪，在此時增加海外平衡型基金作為核心的部位的確是比較好的方式，尤其是一些主動式管理的基金，不依照大盤配置，而由基金經理人調整股債比重，投資人更輕鬆。
據理柏資訊統計來看，海外平衡型基金表現近一個月全部打敗MSCI全球指數。從一年績效來看，也有超過一半的基金是可打敗MSCI全球指數的。
瑞銀投信投研部主管羅介嶸指出，二○○八年全球金融市場不確定因子的確增加，包括美國房市低迷、信用緊縮疑慮等等，投資宜謹慎。以瑞銀環球策略基金來說，過去二年股票部位較高，但目前已趨向「中性」看待，股債比重為六五比三五。
選股策略上以價值型選股為重，因此此時反而側重美股、美債的布局，羅介嶸表示，因為相較於漲多的新興市場股、債來說，此時的美股、美債更顯出投資價值。
而從過去十年績效來看，能發揮抗跌隨漲功能的美林環球資產配置基金，目前則是側重股票的部位，股債的比重為五三比四七，前十大持股中，以美股比重最高，第二則是印度能源股。債券部位主要是以抗通膨債券為主，前十大持股中有五大是抗通膨債券。
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